Kalkulator dywidendy

Nasz kalkulator dywidendy jest prostym narzędziem, które pozwala obliczyć, ile pieniędzy otrzymasz z dywidendy, gdy zainwestujesz w odpowiednie akcje. Kalkulator dywidendy posiada również funkcję reinwestycji, a nawet planowania bezpośredniej reinwestycji dywidendy (DRIP, ang. dividend reinvestment plans).

Z poniższego artykułu dowiesz się, czym jest dywidenda i jak ją obliczyć. Przeprowadzimy cię również przez prosty przykład, aby zademonstrować, jak korzystać z naszego narzędzia.

Dywidenda z akcji, lub w skrócie dywidenda, to wypłata dokonywana przez spółkę na rzecz jej akcjonariuszy. Wypłaty dywidendy są zazwyczaj dokonywane z zysku korporacji, tj. spółka decyduje się podzielić częścią swoich zysków z inwestorami. Dywidendy są jednym ze sposobów, w jaki inwestor może uzyskać zwrot z akcji. Z drugiej strony, nie wszystkie akcje wypłacają dywidendy — jeśli twoim głównym celem jest inwestowanie w dywidendy, prześledź historię danej spółki, aby dowiedzieć się, czy wypłacają dywidendy, a jeśli tak — to czy robią to regularnie.

Na wielu światowych rynkach — w tym w Stanach Zjednoczonych i Unii Europejskiej — dywidendy są zazwyczaj wypłacane rocznie lub kwartalnie, co pokrywa się z kwartałami fiskalnymi. Jednakże, ponieważ rynki kapitałowe mają tendencję do dużej różnorodności, niektóre spółki mogą wypłacać dywidendy miesięczne lub roczne. Co więcej, spółka notowana na giełdzie nie jest zobowiązana do wypłaty dywidendy. Z drugiej strony, spółka prywatna może również zdecydować się na wynagradzanie swoich interesariuszy dywidendami i dzielić się częścią swoich zysków.

Zasadniczą, niezmienną częścią definicji dywidendy jest to, że dywidendy są wypłacane na akcję. Na przykład, jeśli spółka wypłaca 5 złotych dywidendy kwartalnie, a posiadasz 20 akcji tej spółki, otrzymasz 100 złotych dywidendy na kwartał.

Teraz gdy już wiesz, czym jest dywidenda, przejdźmy do bardziej szczegółowych informacji. W przypadku akcji chodzi o to, że ich wartość może się znacznie różnić — niektóre mogą kosztować kilka groszy, podczas gdy inne osiągają ceny liczone w setkach złoty. Z definicji dywidendy wiemy również, że dywidendy są wypłacane w przeliczeniu na jedną akcję. To sprawia, że porównywanie dywidend jest trudne; inwestowanie tej samej kwoty pieniędzy w dwie różne akcje wypłacające dywidendę może skutkować znacznie różnymi zwrotami z inwestycji w zależności od ceny akcji, nawet jeśli kwota wypłaconej dywidendy jest taka sama.

W tym miejscu przydaje się wzór na stopę dywidendy. Równanie to jest praktyczną miarą, która wyraża roczną kwotę zwrotu z pierwotnej inwestycji w procentach, co ułatwia porównania. Możesz również opisać dywidendę jako stosunek rocznej dywidendy spółki do ceny akcji spółki. Sprawdź poniżej, jak obliczyć stopę dywidendy:

stopa dywidendy [%] = roczna dywidenda / cena akcji × 100

Jest jeszcze jeden powód, dla którego warto obliczyć stopę dywidendy. Ponieważ jest to wartość procentowa, służy również do obliczenia wypłat dywidend w taki sam sposób, w jaki obliczylibyśmy stopę procentową.

Zapoznaj się z kalkulatorem stopy dywidendy 🇺🇸, aby uzyskać więcej informacji na ten temat.

Kupując akcje, a w szczególności te, które regularnie wypłacają dywidendę, powszechną praktyką jest reinwestowanie — tj. kupowanie jeszcze większej liczby akcji za pieniądze uzyskane z dywidend. Niektóre spółki oferują również możliwości DRIP (ang. dividend reinvestment plans), czyli plany reinwestycji dywidend. W takich przypadkach, zamiast otrzymywać dywidendę od spółki, jest ona automatycznie reinwestowana w kolejne akcje.

Inną, ważniejszą implikacją reinwestowania jest to, że dywidendy są skumulowane, co oznacza, że są one dodawane z powrotem do początkowej zainwestowanej kwoty. Mówiąc prościej, oznacza to, że jeśli wykorzystasz swoje dywidendy do zakupu jeszcze większej liczby akcji, otrzymasz większą kwotę przy następnej wypłacie dywidendy, ponieważ masz więcej akcji i tak dalej. Pozwala nam to obliczyć zwrot z dywidendy za pomocą procentu składanego.

W tym przypadku wzór na reinwestycję dywidendy wygląda następująco:

gdzie:

• $\rm WK$ — Wartość końcowa, przyszła wartość inwestycji;
• $\rm WP$ — Zainwestowane pieniądze, czyli wartość początkowa (wartość inwestycji);
• $d$ — Dywidenda (w postaci ułamka dziesiętnego);
• $k$ — Liczba razy, kiedy dywidenda jest kapitalizowana w ciągu roku (częstotliwość składania/kapitalizacja); oraz
• $t$ — Liczba lat, na które inwestowane są pieniądze.

Jeśli te obliczenia wydają ci się nieco przytłaczające, nie obawiaj się. Nasz kalkulator ułatwia ten proces! W następnej sekcji pokażemy ci, jak krok po kroku obliczyć dywidendę. Możesz również sprawdzić nasz kalkulator APY, który oblicza roczną wydajność procentową.

W poniższym akapicie przedstawiamy krótkie wyjaśnienie zmiennych używanych w naszym kalkulatorze:

• Cena akcji to cena pojedynczej akcji spółki.
• Roczna dywidenda na akcję to kwota wypłacana rocznie na akcję.
• Stopa dywidendy to stosunek rocznej dywidendy do ceny akcji.
• Zainwestowane pieniądze to łączna kwota pieniędzy zainwestowanych w akcje spółki.
• Liczba lat to czas trwania inwestycji.
• Kapitalizacja oznacza, jak często dywidendy są dodawane do zainwestowanych pieniędzy.
• Saldo końcowe to całkowita suma pieniędzy na koniec inwestycji.
• Zysk z dywidendy to kwota pieniędzy wypłacona z tytułu dywidendy.

Zobaczmy, jak obliczyć wypłatę dywidendy na poniższym przykładzie: załóżmy, że chcesz zainwestować 1000 złotych w akcje wypłacające dywidendę na okres dwóch lat. Dywidenda jest składana co roku, co oznacza, że jest dodawana każdego roku i wykorzystywana do zakupu nowych akcji.

Czasami od razu znasz stopę dywidendy, co ułatwia zadanie. Innym razem musisz ją obliczyć za pomocą wzoru na stopę dywidendy. Dla przypomnienia sprawdź sekcję jak obliczyć stopę dywidendy powyżej. Załóżmy, że cena akcji wynosi 50 złotych, a roczna dywidenda wynosi 3,50 złotych.

To sprawiłoby, że stopa dywidendy byłaby następująca:

dywidenda = 3,50 zł / 50 zł = 0,07

Na koniec wprowadź wszystkie zmienne do wzoru na reinwestycję dywidendy:

saldo końcowe = 1000 zł · (1 + 0,07/1)^(1 · 2) = 1144,90 zł

Oznacza to, że zainwestowanie 1000 zł z 7% stopą dywidendy przyniosłoby 144,90 zł zysku po dwóch latach i łącznie 1144,90 zł, zakładając, że wszystkie dywidendy po każdym roku zostaną przeznaczone na zakup dodatkowych akcji.

Omówimy 3 punkty dotyczące wyboru akcji dywidendowych:

1. Wybierz spółkę o stabilnej kondycji finansowej, możesz sprawdzić podstawowe wskaźniki danej spółki na portalach inwestycyjnych. Pamiętaj, że spółki dywidendowe pobierają pewien procent swojego dochodu netto (zysku), aby wypłacić je akcjonariuszom. W związku z tym im większy zysk osiągnęła dana spółka, tym większą kwotę dywidendy możesz otrzymać. Kalkulator wolnych przepływów pieniężnych 🇺🇸 opisuje ten temat bardziej szczegółowo.

2. Wybieraj spółki z niskim lub nieistniejącym długiem. Spółka może szybciej wypłacać dywidendę, jeśli ma niewielkie lub żadne zobowiązania finansowe.

3. Wybieraj spółki dywidendowe, których ceny akcji są adekwatne lub niższe od ich wartości. Możesz użyć kalkulatora liczb Grahama 🇺🇸, który znajduje wartość godziwą akcji. Zazwyczaj spółki notowane po niskich cenach mają pewne problemy. Upewnij się, że żaden z nich nie jest związany ze zdolnością do spłaty zadłużenia lub problemami z płynnością finansową.